財(cái)聯(lián)社5月14日訊（記者 王晨）在政策的有力推動(dòng)下，全國(guó)首批科技創(chuàng)新債券成功發(fā)行。

黨的二十屆三中全會(huì)明確提出“加快多層次債券市場(chǎng)建設(shè)，構(gòu)建同科技創(chuàng)新相適應(yīng)的科技金融體制”的背景下，中國(guó)人民銀行與中國(guó)證監(jiān)會(huì)近日聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于支持發(fā)行科技創(chuàng)新債券有關(guān)事宜的公告》，標(biāo)志著我國(guó)債券市場(chǎng)服務(wù)科技創(chuàng)新邁入新階段。

新政出臺(tái)后，首批科技創(chuàng)新債券密集落地，華泰證券、中銀證券、中信證券、國(guó)泰海通、東吳證券、中泰證券等金融機(jī)構(gòu)積極響應(yīng)，助力科創(chuàng)債的落地，為科技企業(yè)注入“源頭活水”，培育新質(zhì)生產(chǎn)力，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)。

華泰證券等助力國(guó)開(kāi)行200億募資

新政落地，國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行便率先在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行首批3只科創(chuàng)債，合計(jì)規(guī)模達(dá)200億元。作為國(guó)開(kāi)債的承銷(xiāo)做市團(tuán)成員，華泰證券積極參與認(rèn)購(gòu)并中標(biāo)債券。

此次募資嚴(yán)格篩選科技貸款項(xiàng)目，重點(diǎn)支持國(guó)家技術(shù)創(chuàng)新示范企業(yè)、制造業(yè)單項(xiàng)冠軍企業(yè)及戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)。此舉既是培育科創(chuàng)金融生態(tài)的嘗試，也是債券市場(chǎng)工具的重大創(chuàng)新，來(lái)將進(jìn)一步發(fā)揮政策性銀行優(yōu)勢(shì)，為科技企業(yè)提供長(zhǎng)期低成本資金。

華泰證券在本次發(fā)行中展現(xiàn)了其全牌照業(yè)務(wù)能力。公司稱(chēng)，華泰始終秉持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的初心，未來(lái)將深化科技金融布局，為科創(chuàng)企業(yè)提供從承銷(xiāo)到投資的“一站式”服務(wù)。

中銀證券首發(fā)中小微科創(chuàng)債，實(shí)現(xiàn)縣域破局

在服務(wù)基層科技創(chuàng)新方面，中銀證券實(shí)現(xiàn)突破。近日，中銀證券作為獨(dú)家主承銷(xiāo)商，助力長(zhǎng)興產(chǎn)業(yè)投資發(fā)展集團(tuán)成功發(fā)行全國(guó)首單縣域科技創(chuàng)新中小微企業(yè)支持債券。

該債券總規(guī)模10億元，首期發(fā)行1億元，期限3年，票面利率低至2.49%，創(chuàng)下同類(lèi)型債券利率新低。募集資金將用于對(duì)民營(yíng)中小微企業(yè)的股權(quán)投資、保理及融資租賃款投放，為縣域科技創(chuàng)新提供多元化金融支持。

縣域中小微企業(yè)是科技創(chuàng)新的“毛細(xì)血管”，但長(zhǎng)期面臨融資難問(wèn)題。此次債券的發(fā)行不僅填補(bǔ)了市場(chǎng)空白，也為其他縣域提供了可復(fù)制的融資模式。

中信證券助力湖北首單并購(gòu)科創(chuàng)債，成為區(qū)域國(guó)企首單

在支持地方國(guó)企創(chuàng)新方面，中信證券表現(xiàn)亮眼。近期，中信證券作為牽頭主承銷(xiāo)商，協(xié)助長(zhǎng)江產(chǎn)業(yè)投資集團(tuán)發(fā)行14億元科技創(chuàng)新公司債券，票面利率2.00%，創(chuàng)該集團(tuán)中長(zhǎng)期信用債利率新低。

本期債券是湖北省屬?lài)?guó)企首單并購(gòu)科創(chuàng)債，募集資金將用于置換對(duì)汽車(chē)熱管理行業(yè)領(lǐng)軍企業(yè)的并購(gòu)出資及創(chuàng)投基金投資，助力湖北打造中部崛起戰(zhàn)略支點(diǎn)。

中信證券作為牽頭主承銷(xiāo)商協(xié)助長(zhǎng)江產(chǎn)業(yè)集團(tuán)從研發(fā)投入、科創(chuàng)收入、專(zhuān)利數(shù)量等多個(gè)角度共同論證其科技創(chuàng)新屬性，協(xié)助其以科創(chuàng)企業(yè)身份成功發(fā)行公司債券，推動(dòng)更多資本市場(chǎng)金融資源配置到科技創(chuàng)新實(shí)體經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域。市場(chǎng)對(duì)此反應(yīng)熱烈，全場(chǎng)認(rèn)購(gòu)倍數(shù)達(dá)3.7倍，顯示投資者對(duì)湖北產(chǎn)業(yè)升級(jí)前景的信心。

國(guó)泰海通助力河北首單科創(chuàng)債發(fā)行

新政后的首批科創(chuàng)債中，河北省也迎來(lái)“零的突破”。國(guó)泰海通作為牽頭主承銷(xiāo)商，助力河鋼集團(tuán)成功發(fā)行15億元科技創(chuàng)新可續(xù)期公司債券，期限為“3+N”年，票面利率2.55%。此次發(fā)行科技創(chuàng)新債券所募集的資金，將為河鋼集團(tuán)的科技創(chuàng)新項(xiàng)目提供有力的資金支持。

這是河北省首單科創(chuàng)債，募集資金將用于河鋼集團(tuán)的技術(shù)創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)升級(jí)項(xiàng)目。國(guó)泰海通表示，此次發(fā)行是金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)深度融合的典范，未來(lái)將繼續(xù)支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)通過(guò)債券融資實(shí)現(xiàn)“硬科技”轉(zhuǎn)型。

東吳證券3個(gè)工作日極速發(fā)債

5月14日，東吳證券在上海證券交易所成功簿記發(fā)行12億元科技創(chuàng)新公司債券，成為全國(guó)首批發(fā)行科創(chuàng)債的證券公司之一。本期債券發(fā)行期限2年，票面利率1.74%，創(chuàng)公司同期限債券利率新低。募集資金將提升東吳證券服務(wù)科技創(chuàng)新的能力，助力更多科創(chuàng)企業(yè)獲得長(zhǎng)期穩(wěn)定資金。

科技型企業(yè)創(chuàng)新需要周期長(zhǎng)、成本優(yōu)的資金工具支持，東吳證券用3個(gè)工作日完成從方案設(shè)計(jì)到簿記發(fā)行的全過(guò)程，實(shí)現(xiàn)了金融工具創(chuàng)新領(lǐng)域的一次突破。

科創(chuàng)債拓寬融資渠道引導(dǎo)資金“投早投小”

《公告》的發(fā)布是落實(shí)黨中央關(guān)于科技金融改革的重要舉措，旨在通過(guò)債券市場(chǎng)為科技創(chuàng)新企業(yè)提供多元化、長(zhǎng)期穩(wěn)定的融資支持。根據(jù)《公告》，科創(chuàng)債的發(fā)行主體涵蓋金融機(jī)構(gòu)、科技型企業(yè)及股權(quán)投資機(jī)構(gòu)，產(chǎn)品形式包括公司債、企業(yè)債及非金融企業(yè)債務(wù)融資工具等。政策鼓勵(lì)發(fā)行人靈活設(shè)置債券條款，尤其是發(fā)行長(zhǎng)期限債券，以匹配科技創(chuàng)新領(lǐng)域“周期長(zhǎng)、風(fēng)險(xiǎn)高”的資金需求。

此外，新政還從優(yōu)化發(fā)行流程、簡(jiǎn)化信息披露、創(chuàng)新信用評(píng)級(jí)體系、完善風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制等方面為科創(chuàng)債提供配套支持。例如，將科創(chuàng)債納入金融機(jī)構(gòu)科技金融服務(wù)評(píng)估體系，并鼓勵(lì)地方政府通過(guò)貼息、擔(dān)保等方式降低企業(yè)融資成本。中國(guó)人民銀行與證監(jiān)會(huì)表示，未來(lái)將持續(xù)完善科創(chuàng)債支持機(jī)制，推動(dòng)債券資金“更加高效、便捷、低成本”流向科技創(chuàng)新領(lǐng)域。

對(duì)于科技創(chuàng)新企業(yè)而言，拓寬了融資渠道，能夠獲得更長(zhǎng)期、低成本的資金支持，緩解了企業(yè)創(chuàng)新過(guò)程中的資金壓力，為企業(yè)的研發(fā)投入、技術(shù)升級(jí)、市場(chǎng)拓展等提供了有力保障。對(duì)于債券市場(chǎng)來(lái)說(shuō)，科創(chuàng)債的出現(xiàn)豐富了債券產(chǎn)品體系，推動(dòng)了債券市場(chǎng)“科技板”的落地，有助于構(gòu)建多層次債券市場(chǎng)，提升市場(chǎng)的活力和吸引力。從宏觀經(jīng)濟(jì)層面看，引導(dǎo)資金投早、投小、投長(zhǎng)期、投硬科技，有助于培育新質(zhì)生產(chǎn)力，推動(dòng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量發(fā)展。

首批科創(chuàng)債的成功發(fā)行，不僅為科技企業(yè)開(kāi)辟了新的融資渠道，也為債券市場(chǎng)注入了創(chuàng)新活力。市場(chǎng)分析人士指出，科創(chuàng)債的長(zhǎng)期限、低成本特點(diǎn)與科技企業(yè)的需求高度契合，未來(lái)有望成為支持“硬科技”的主力工具之一。

多家券商表示，將堅(jiān)守服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的初心使命，深入貫徹金融服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略，聚焦科技創(chuàng)新戰(zhàn)略布局。未來(lái)，會(huì)充分發(fā)揮自身牌照、專(zhuān)業(yè)、資源等優(yōu)勢(shì)，積極響應(yīng)政策號(hào)召，不斷加大對(duì)科創(chuàng)企業(yè)和科創(chuàng)用途資金需求的支持力度。同時(shí)，持續(xù)在債券市場(chǎng)創(chuàng)新，助力構(gòu)建多層次債券市場(chǎng)，推動(dòng)金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)深度融合，為債券市場(chǎng)發(fā)展和創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略貢獻(xiàn)力量。