財聯(lián)社5月15日訊（記者 盧阿峰）今日，恒瑞醫(yī)藥（600276.SH）在H股正式招股，市場最關心的發(fā)行價區(qū)間終于公布——每股41.45-44.05港元，對比過去十日的A股平均股價，H股發(fā)行價最高價存在19.3%的折讓。另外，恒瑞醫(yī)藥此次IPO基石投資者GIC、景順、UBS-GAM等認購金額已逾41億港元，占發(fā)行規(guī)模的43.04%。

據恒瑞醫(yī)藥今日早間公告，正式啟動H股全球公開發(fā)售，計劃發(fā)行224519800股H股，其中香港公開發(fā)售占5.5%，國際配售94.5%。若全額行使超額配售權及發(fā)售量調整權，發(fā)行H股最高達296927200股，最高募資額可達130.8億港元。

這意味著此次恒瑞醫(yī)藥募資額將成為近五年港股醫(yī)藥企業(yè)IPO最高募資額。以恒瑞定價區(qū)間最高的44.05港元每股計算，對比過去十日的A股平均股價，H股發(fā)行價存在19.3%的折讓。

據悉，恒瑞醫(yī)藥H股香港公開發(fā)售將于2025年5月20日結束，預計于22日前（含當日）確定最終發(fā)行價，最快或于5月23日正式登陸港交所主板。

回溯此次恒瑞醫(yī)藥赴港上市的過程，總計歷時約4個月：1月6日，向港交所遞交招股書并組建摩根士丹利、花旗、華泰國際三大投行組成的豪華保薦團；4月28日獲中國證監(jiān)會《境外發(fā)行上市備案通知書》，5月5日通過聆訊，今日正式招股，整體過程較為順利。

值得關注的是，恒瑞醫(yī)藥此次IPO基石投資者陣容可謂“豪華天團”，吸引了眾多市場化的國際知名投資機構的關注與參與，包括新加坡政府投資公司（GIC）、景順（Invesco）、瑞銀全球資產管理集團（UBS-GAM）、高瓴資本、博裕資本等。

恒瑞醫(yī)藥透露，恒瑞醫(yī)藥基石投資者，按發(fā)售價認購或促使其指定實體認購可購入的若干數目的發(fā)售股份，以發(fā)行價中端計算，總金額逾41億港元（5.33億美元），認購金額占比達發(fā)行規(guī)模的43.04%。

恒瑞醫(yī)藥此前告訴財聯(lián)社記者，赴港上市對于公司而言極為重要，是其出海戰(zhàn)略的關鍵一步。首先，香港資本市場的國際投資者基礎廣泛，有助于提升公司在全球醫(yī)藥行業(yè)的品牌影響力。其次，本次上市可進一步優(yōu)化資本結構并開拓新的融資渠道，為公司多元化融資提供助力。再者，上市有助于公司拓展海外業(yè)務和國際研發(fā)合作，增強國際布局，進一步實現海外市場的突破，提升公司的全球競爭力。

對于此次赴港上市的資金用途，恒瑞醫(yī)藥招股書顯示，所得募集資金在扣除發(fā)行費用后，將用于研發(fā)計劃；在中國和海外市場建設新的生產和研發(fā)設施，以及擴大或升級在中國的現有生產設施；營運資金及其他一般企業(yè)用途等。

2024年，恒瑞醫(yī)藥實現營業(yè)收入279.85億元，同比增長22.63%；歸母凈利63.37億元，同比增長47.28%；扣非凈利潤61.78億元，同比增長49.18%。2025Q1，恒瑞醫(yī)藥實現營業(yè)收入72.06億元，同比增長20.14%；歸母凈利18.74億元，同比增長36.90%；扣非凈利潤18.63億元，同比增長29.35%。